Criza din Cipru blochează tranzacții de miliarde de dolari ale investitorilor din Rusia

Blocarea sistemului financiar din Cipru a condus la suspendarea a numeroase tranzacții ale companiilor și investitorilor din Rusia, în valoare de câteva miliarde de dolari, bancherii și avocații implicați încercând să salveze deal-urile prin alte jurisdicții, potrivit Financial Times.

Moody’s estimează că firme și investitori din Rusia dețin depozite de 31 miliarde de dolari (24 miliarde euro) în sistemul bancar cipriot, însă insula mediteraneană este totodată cel mai important hub offshore pentru economia rusă.

Astfel, prin sistemul financiar din Cipru au trecut tranzacții rusești de 120 miliarde de dolari (aproximativ 90 miliarde euro), potrivit datelor băncii centrale de la Moscova, datorită regimului fiscal mai favorabil, cu taxe mai mici pe câștigurile de capital și dividende.

Firma de avocatură Squire Sanders a fost nevoită să suspende cinci tranzacții în care sunt implicați investitori din Rusia și care trec prin Cipru, în valoare totală de miliarde de dolari, pe care încearcă acum să le restructureze prin alte jurisdicții, precum Luxemburgul, potrivit unui avocat specializat în fuziuni și achiziții.

„Dacă nu vom putea restructura aceste tranzacții, vor fi înregistrate pierderi”, a afirmat el.

Despre băncile rusești se crede că au expuneri ridicate pe Cipru. Experții estimează că cea mai vulnerabilă este banca de stat VTB, a doua din Rusia după active și singura care deține o bancă subsidiară înregistrată în Cipru, Russian Commercial Bank. Această bancă avea la sfârșitul anului 2011 active de 13 miliarde de dolari (10 miliarde euro), potrivit Moody’s, reprezentând 5% din activele VTB.

Într-o serie de comentarii pentru presă, VTB a căutat să minimalizeze riscurile pentru operațiunile sale, estimând că pierderile generate de taxa asupra depozitelor bancare din Cipru vor fi limitate la „câteva zeci de milioane de euro”.

O sursă apropiată VTB a afirmat că subsidiara cipriotă are depozite de sub 2 miliarde euro, reprezentând mai puțin de 2% din depozitele la nivel de grup, contribuind cu aproximativ 3% la profitul net.

Reputația Ciprului ca paradis financiar ar putea fi afectată permanent de propunerea taxării depozitelor bancare cu până la 9,9%, consideră avocatul de la Squire Sanders.

Parlamentul cipriot a respins marți seară taxa specială asupra depozitelor bancare.

„Există multe tranzacții în care Ciprul este utilizat intermediar, iar acum există riscuri. Nu voi mai face afaceri cu brokerii ruși, de fapt cu oricare alți brokeri care utilizează huburile de trading din Cipru, cel puțin până se calmează spiritele”, spune un fund manager de la Valartis, Geneva.

El consideră însă că estimările privind potențialele pierderi înregistrate de investitori ruși în Cipru sunt exagerate.

„Circulă numere uriașe, nimeni nu are vreo cifră serioasă pentru că băncile cipriote nu s-au deschis încă”, notează expertul.

Băncile din Cipru sunt închise de sâmbătă, guvernul anunțând luni că sucursalele bancare nu vor lucra cu publicul până miercuri inclusiv.

Alexei Simanosky, vicepreședinte al băncii centrale a Rusiei, a declarat marți că sistemul bancar rusesc nu riscă vreun efect de contagiune iminent în contextul situației din Cipru, însă „individual, diferiți jucători ar putea suferi consecințe negative”.